Como os EUA criam dinheiro como num passe de mágica: material de estudo de inglês

Every hour of every day, this government facility in Washington DC turns paper into money.

A cada hora de cada dia, esta instalação do governo em Washington DC transforma papel em dinheiro.

In order to keep up with demand, Notas

A fim de acompanhar a demanda,

these machines are running 24/7,

essas máquinas estão funcionando 24 horas por dia, 7 dias por semana,

pumping out more than $500 million into the US economy every day. Verbos frasais

injetando mais de US$ 500 milhões na economia dos EUA todos os dias.

But this is only a tiny fraction of how much money is really made.

Mas esta é apenas uma pequena fração de quanto dinheiro é realmente criado.

Most of our money exists digitally,

A maior parte do nosso dinheiro existe digitalmente,

and this number currently goes up by more than $4 billion every day.

e este número atualmente aumenta em mais de US$ 4 bilhões todos os dias.

But where does all of this money come from?

Mas de onde vem todo esse dinheiro?

Before it ever reached your bank account,

Antes mesmo de chegar à sua conta bancária,

it changed hands countless times, Figurado

ele mudou de mãos inúmeras vezes,

passing through people, governments, and businesses,

passando por pessoas, governos e empresas,

all after being simply typed into existence on a computer. Gramática

tudo depois de simplesmente ser digitado para existir em um computador.

We modeled the entire thing to show you how money really works

Nós modelamos a coisa toda para mostrar como o dinheiro realmente funciona

and how it drives the country, inflates prices,

e como ele impulsiona o país, inflaciona os preços,

and ultimately puts you in debt. Frases

e, em última análise, coloca você em dívida.

But in order to fully understand how we got to this point,

Mas, a fim de entender completamente como chegamos a este ponto,

we need to go back to a time before money.

precisamos voltar a uma época anterior ao dinheiro.

If a farmer thousands of years ago needed a new tool,

Se um fazendeiro, milhares de anos atrás, precisasse de uma nova ferramenta,

he'd go to the local toolmaker to buy one.

ele iria ao fabricante de ferramentas local para comprar uma.

The farmer didn't have anything to give him in return,

O fazendeiro não tinha nada para lhe dar em troca,

so instead, they both just agreed that he owed him something in the future.

então, em vez disso, os dois apenas concordaram que ele lhe devia algo no futuro.

Because the toolmaker trusted the farmer,

Como o fabricante de ferramentas confiava no fazendeiro,

his promise of future value was an acceptable form of payment.

sua promessa de valor futuro era uma forma aceitável de pagamento.

Sure enough, 2 weeks later, Discurso

Com certeza, 2 semanas depois,

the farmer came back and gave him some food from his farm.

o fazendeiro voltou e lhe deu um pouco de comida de sua fazenda.

To make transactions easier,

Para facilitar as transações,

people started to pay using more commonly used items like cattle, grain, and salt.

as pessoas começaram a pagar usando itens de uso mais comum, como gado, grãos e sal.

Everyone needed these things,

Todo mundo precisava dessas coisas,

but they were hard to come by, and that's what made them valuable. Figurado

mas elas eram difíceis de encontrar, e foi isso que as tornou valiosas.

The farmer could now buy a tool and pay for it right away

O fazendeiro agora poderia comprar uma ferramenta e pagar por ela na hora

using a precise amount of grain that seemed like a fair exchange.

usando uma quantidade precisa de grãos que parecia uma troca justa.

This made transactions quicker,

Isso tornou as transações mais rápidas,

and both parties would leave with something valuable to them.

e ambas as partes sairiam com algo valioso para elas.

But eventually, the demand for trade was too much,

Mas, eventualmente, a demanda por comércio era muito grande,

and paying with a random mix of bulky objects wasn't good enough.

e pagar com uma mistura aleatória de objetos volumosos não era bom o suficiente.

People eventually settled on using metal coins, like gold and silver, Verbos frasais

As pessoas acabaram decidindo usar moedas de metal, como ouro e prata,

since they were small, extremely valuable, and would last forever,

já que eram pequenas, extremamente valiosas e durariam para sempre,

unlike cattle or grain.

ao contrário de gado ou grãos.

Suddenly, trade around the world opened up,

De repente, o comércio em todo o mundo se abriu,

and things were being bought and sold all the way from China to Europe. Frases

e as coisas estavam sendo compradas e vendidas desde a China até a Europa.

But traveling with so much gold became heavy and dangerous.

Mas viajar com tanto ouro tornou-se pesado e perigoso.

This was when the whole idea of money started to change.

Foi quando toda a ideia de dinheiro começou a mudar.

In 17th century London,

Na Londres do século XVII,

trusted goldsmiths started to take in people's gold coins,

ourives de confiança começaram a receber as moedas de ouro das pessoas,

promising to look after them for a small fee. Verbos frasais

prometendo cuidar delas por uma pequena taxa.

In return,

Em troca,

they would give the customer a piece of paper,

eles dariam ao cliente um pedaço de papel,

a promise note, that allowed them to retrieve their gold at any time.

uma nota promissória, que lhes permitia recuperar seu ouro a qualquer momento.

The key to this piece of paper

A chave para este pedaço de papel

was that the customer could go to any goldsmith in any town and claim back that exact amount of gold.

era que o cliente poderia ir a qualquer ourives em qualquer cidade e reivindicar de volta a quantidade exata de ouro.

The paper itself had no intrinsic value, Vocabulário

O papel em si não tinha valor intrínseco,

but it became as good as gold. Figurado

mas tornou-se tão bom quanto ouro.

The notes were so convenient Gramática

As notas eram tão convenientes

that people started simply exchanging them to buy and sell things.

que as pessoas simplesmente começaram a trocá-las para comprar e vender coisas.

The goldsmiths realized that most people weren't actually coming to retrieve their gold,

Os ourives perceberam que a maioria das pessoas não vinha buscar o ouro,

and so they started loaning out fake promise notes to customers,

e então começaram a emprestar notas promissórias falsas aos clientes,

instant money that had to be paid back with interest, Verbos frasais

dinheiro instantâneo que tinha que ser pago com juros,

making the goldsmiths a small profit.

dando aos ourives um pequeno lucro.

This was fake money that didn't actually come out of their gold supply.

Esse era um dinheiro falso que não saía do estoque de ouro deles.

If a goldsmith loaned out 100 coins,

Se um ourives emprestasse 100 moedas,

they wouldn't become 100 coins poorer.

ele não se tornaria 100 moedas mais pobre.

They'd simply write the customer a fake note that was worth 100 coins,

Eles simplesmente escreveriam ao cliente uma nota falsa que valia 100 moedas,

which could be spent anywhere.

que poderia ser gasta em qualquer lugar.

Eventually,

Eventualmente,

the customer would pay back the loan plus the fee,

o cliente pagaria o empréstimo mais a taxa,

making the goldsmith 105 coins richer.

tornando o ourives 105 moedas mais rico.

On top of that, Discurso

Além disso,

the customer would spend their money by paying someone for goods,

o cliente gastaria seu dinheiro pagando alguém por mercadorias,

making them richer.

tornando-os mais ricos.

From that single loan,

Com aquele único empréstimo,

the total money in existence increased by 100 coins,

o dinheiro total existente aumentou em 100 moedas,

yet no new coins were produced.

no entanto, nenhuma moeda nova foi produzida.

This meant that more money was in people's hands than actually existed.

Isso significava que havia mais dinheiro nas mãos das pessoas do que realmente existia.

As long as everyone didn't come to cash in their notes at the same time, Notas

Contanto que todos não chegassem para descontar suas notas ao mesmo tempo,

everything would be fine.

tudo ficaria bem.

If we replace the goldsmiths with banks Gramática

Se substituirmos os ourives por bancos

and the promise notes with digital money,

e as notas promissórias por dinheiro digital,

we have today's system of money.

temos o sistema de dinheiro de hoje.

Nowadays,

Hoje em dia,

almost everything is bought and sold digitally.

quase tudo é comprado e vendido digitalmente.

But did you know that data brokers buy and sell your own personal data?

Mas você sabia que os corretores de dados compram e vendem seus próprios dados pessoais?

This could be used against you for things like scams, identity theft, stalking, and harassment.

Isso pode ser usado contra você para coisas como golpes, roubo de identidade, perseguição e assédio.

On top of that,

Além disso,

when marketing agencies get a hold of your data,

quando as agências de marketing colocam as mãos em seus dados,

they start sending you a never-ending supply of spam.

elas começam a enviar a você um suprimento interminável de spam.

The good news is that you have the right to protect and remove your personal info.

A boa notícia é que você tem o direito de proteger e remover suas informações pessoais.

All you need to do is sign up with DeleteMe today's sponsor,

Tudo o que você precisa fazer é se inscrever no DeleteMe, o patrocinador de hoje,

and they start searching and removing your personal details from hundreds of data brokers.

e eles começam a pesquisar e remover seus dados pessoais de centenas de corretores de dados.

You'll get a breakdown of how much data has been removed

Você receberá um detalhamento de quantos dados foram removidos

and where it has been removed from.

e de onde foram removidos.

DeleteMe will work continually throughout the year to keep your data away from these data brokers.

O DeleteMe trabalhará continuamente ao longo do ano para manter seus dados longe desses corretores de dados.

They also have a family plan to protect your loved ones from the same problems.

Eles também têm um plano familiar para proteger seus entes queridos dos mesmos problemas.

To remove your data and protect yourself,

Para remover seus dados e se proteger,

visit joindeleteme.com/space

visite joindeleteme.com/space

and use the code space at checkout to get 20% off.

e use o código space na finalização da compra para obter 20% de desconto.

When the 17th century goldsmiths started handing out fake money,

Quando os ourives do século XVII começaram a distribuir dinheiro falso,

it had a profound effect on the economy. Frases

isso teve um efeito profundo na economia.

Before, no new money could enter the system,

Antes, nenhum dinheiro novo poderia entrar no sistema,

and so the money that did exist was simply passed around in a cycle

e então o dinheiro que existia era simplesmente passado em um ciclo

whenever a transaction was made.

sempre que uma transação era feita.

But this system had a major flaw.

Mas esse sistema tinha uma falha grave.

Imagine a group of four people who have a total of $100 between them.

Imagine um grupo de quatro pessoas que têm um total de US$ 100 entre eles.

If person one pays person two for some food,

Se a pessoa um pagar à pessoa dois por um pouco de comida,

it moves the money around,

o dinheiro se move,

making it uneven.

tornando-o desigual.

Then person two pays person four for a service,

Em seguida, a pessoa dois paga à pessoa quatro por um serviço,

and the money moves again.

e o dinheiro se move novamente.

Note that every time money is passed around, Discurso

Observe que cada vez que o dinheiro é repassado,

value is made and productivity grows.

o valor é criado e a produtividade cresce.

But eventually,

Mas, eventualmente,

the money supply becomes uneven and less people can participate,

a oferta de dinheiro torna-se desigual e menos pessoas podem participar,

slowing down trade and reducing productivity.

desacelerando o comércio e reduzindo a produtividade.

This system only works if everyone pays each other the exact same amount at the exact same time, Gramática

Este sistema só funciona se todos pagarem uns aos outros a mesma quantia exata e ao mesmo tempo,

something that is impossible in the real world.

algo que é impossível no mundo real.

By adding more money into the system, Gramática

Ao adicionar mais dinheiro ao sistema,

it speeds up the economy, Verbos frasais

isso acelera a economia,

allowing businesses to grow,

permitindo que as empresas cresçam,

products to be made,

produtos a serem feitos,

and ultimately,

e, em última análise,

advances our civilization.

avança nossa civilização.

And so,

E assim,

a constant flow of new money is crucial in our current system.

um fluxo constante de dinheiro novo é crucial em nosso sistema atual.

But how is this actually done?

Mas como isso é feito de fato?

We think of banks as places that store our money and keep it safe, Gramática

Pensamos nos bancos como lugares que armazenam nosso dinheiro e o mantêm seguro,

but that's not really what's going on. Verbos frasais

mas não é isso que realmente está acontecendo.

When you give a bank your money,

Quando você dá seu dinheiro a um banco,

they are in debt to you. Frases

eles estão em dívida com você.

The numbers you see in your bank account aren't real wads of cash sitting in a vault. Vocabulário

Os números que você vê na sua conta bancária não são maços reais de dinheiro guardados em um cofre.

They're simply promise notes showing that the bank owes you money

Eles são simplesmente notas promissórias mostrando que o banco lhe deve dinheiro

and you can claim it back whenever you want.

e você pode reivindicá-lo de volta quando quiser.

A loan is the exact same, Discurso

Um empréstimo é exatamente o mesmo,

but in the opposite direction.

mas na direção oposta.

When banks lend us money,

Quando os bancos nos emprestam dinheiro,

we are in debt to them,

nós estamos em dívida com eles,

and we have to pay them back.

e temos que pagá-los de volta.

This is where money really gets made.

É aqui que o dinheiro realmente é feito.

Just like the goldsmiths,

Assim como os ourives,

when a bank gives out a loan,

quando um banco concede um empréstimo,

they don't get poorer.

eles não ficam mais pobres.

They simply type new money into your bank account.

Eles simplesmente digitam dinheiro novo em sua conta bancária.

It's brand new money that didn't exist before.

É um dinheiro totalmente novo que não existia antes.

The only difference is that when you pay it back,

A única diferença é que, quando você o paga,

the money gets cancelled out

o dinheiro é cancelado

and the bank only keeps the interest.

e o banco fica apenas com os juros.

But with that loan,

Mas, com esse empréstimo,

you paid for a new car,

você pagou por um carro novo,

and that money eventually made its way to the employees of the dealership. Figurado

e esse dinheiro finalmente chegou aos funcionários da concessionária.

Then,

Então,

they spent that money,

eles gastaram esse dinheiro,

and it continued to create hundreds of new transactions,

e ele continuou a criar centenas de novas transações,

powering businesses, creating new technologies,

impulsionando empresas, criando novas tecnologias,

and providing us with food.

e nos fornecendo comida.

All of this value and productivity would never have happened if new money hadn't entered the system. Gramática

Todo esse valor e produtividade nunca teriam acontecido se dinheiro novo não tivesse entrado no sistema.

The problem is that productivity doesn't necessarily increase when we create new money, Gramática

O problema é que a produtividade não aumenta necessariamente quando criamos dinheiro novo,

and that can cause inflation.

e isso pode causar inflação.

If society starts producing fewer goods, Gramática

Se a sociedade começar a produzir menos bens,

but more money is added into the system,

mas mais dinheiro for adicionado ao sistema,

prices will go up,

os preços vão subir,

since there is more competition for fewer goods.

uma vez que há mais concorrência por menos bens.

Because of this,

Por causa disso,

banks have to limit how much money they create.

os bancos têm que limitar a quantidade de dinheiro que criam.

In the past,

No passado,

they could only lend out a portion of the actual cash they had in their backup supply.

eles só podiam emprestar uma parte do dinheiro real que tinham em seu suprimento de reserva.

Nowadays,

Hoje em dia,

though,

no entanto,

banks have almost complete freedom to create as much money as they like. Gramática

os bancos têm liberdade quase total para criar quanto dinheiro quiserem.

If they are running low on backup money, Verbos frasais

Se o dinheiro de reserva estiver acabando,

they can simply go to the central bank and ask for more money.

eles podem simplesmente ir ao banco central e pedir mais dinheiro.

And that's where things get ridiculous.

E é aí que as coisas ficam ridículas.

To create new money,

Para criar dinheiro novo,

the government creates a bond, Cultura

o governo cria um título,

which is essentially a loan that provides a steady income.

que é essencialmente um empréstimo que fornece uma renda constante.

Banks, corporations, and foreign countries buy these bonds from the US government,

Bancos, corporações e países estrangeiros compram esses títulos do governo dos EUA,

and this influx of money goes toward the government's budget. Verbos frasais

e esse influxo de dinheiro vai para o orçamento do governo.

The government uses this money to pay companies and people,

O governo usa esse dinheiro para pagar empresas e pessoas,

and it eventually makes its way back to the banks.

e ele finalmente volta aos bancos.

The problem is,

O problema é,

the US government almost always spends more money than it makes,

o governo dos EUA quase sempre gasta mais dinheiro do que ganha,

so it is constantly in debt to those that buy bonds.

então está constantemente em dívida com aqueles que compram títulos.

In order to pay for that debt,

A fim de pagar essa dívida,

it uses the taxpayers' money.

ele usa o dinheiro dos contribuintes.

Last year,

No ano passado,

the government spent almost $7 trillion,

o governo gastou quase US$ 7 trilhões,

but your tax money wasn't enough to pay for this,

mas o dinheiro dos seus impostos não foi suficiente para pagar por isso,

and so the government had to create new bonds to receive more money,

e então o governo teve que criar novos títulos para receber mais dinheiro,

putting it further in debt,

colocando-o ainda mais em dívida,

and the cycle continues.

e o ciclo continua.

As crazy as it sounds, Gramática

Por mais louco que pareça,

this system of adding more money through debt is how most of the world operates.

esse sistema de adicionar mais dinheiro por meio de dívidas é como a maior parte do mundo opera.

It isn't necessarily a bad system.

Não é necessariamente um sistema ruim.

It's just not running anywhere near maximum efficiency. Figurado

Só não está funcionando nem perto da eficiência máxima.

If banks created money for more productive things,

Se os bancos criassem dinheiro para coisas mais produtivas,

like businesses, education, and infrastructure,

como empresas, educação e infraestrutura,

all of this money going into the system could give us higher returns in the long run. Figurado

todo esse dinheiro entrando no sistema poderia nos dar retornos mais altos a longo prazo.

And now,

E agora,

time for the Primal Space giveaway.

hora do sorteio da Primal Space.

The winner of the previous giveaway is Kristen.

A vencedora do sorteio anterior é a Kristen.

Congrats.

Parabéns.

In the next video,

No próximo vídeo,

we'll be giving away this space shuttle LEGO set to one lucky winner.

vamos sortear este conjunto de LEGO do ônibus espacial para um felizardo.

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like the video,

curtir o vídeo,

and leave a comment saying which part of the money system shocks you the most.

e deixar um comentário dizendo qual parte do sistema monetário mais te choca.

Thank you very much for watching,

Muito obrigado por assistir,

and I'll see you in the next video.

e vejo você no próximo vídeo.